在营收增长乏力的情况下，唐山银行选拔通过“少提减值失掉”的形态保管净利润增长。

开首丨华博不雅察

剪辑丨何慧芳

2025年上半年，唐山银行的功绩答卷上，营收1.31%的同比增速极度夺目。这一数字不仅与该行此前通顺五年两位数的增长态势形成剧烈反差，更炫耀其在行业转型海浪中，永恒依赖单一业务模式所累积的深层问题。当利息净收入撑起营收约略山河，非息业务握续“瘸腿”，重迭钞票质料背后的潜在风险，这家区域性城商行正站在发展的十字街头，转型压力愈发进犯。

回溯唐山银行的增长轨迹，2020至2024年，其营收增速永诀以17.53%、11.13%、19.89%、31.9%、10.69%的进展，在区域城商行中展现出强劲势头。但2025年上半年，这一增长一忽儿“失速”，1.31%的增速近乎堕入停滞，成为其连年发展经由中的“滑铁卢”。深远拆解功绩不难发现，这种“失速”并非只怕，而是永恒依赖利息收入的筹画模式在行业息差收窄布景下的势必着力。

上半年，唐山银行利息净收入达27.04亿元，同比增长15.7%，在总营收中占比高达81.64%。看似亮眼的利息净收入增长，实则是通过压降计息欠债成本竣事的“被迫增长”。数据炫耀，该行上半年利息开销35.31亿元，同比减少4.52%，而利息收入仅增长3.31%。从入款利率编削可直不雅看到其压降成本的动作：2024年12月，5年期入款年化利率为2.25%，到2025年上半年末，已降至1.85%，且所有这个词入款产物利率均低于2%。这种以“降成本”拉动利息净收入的形态，不仅可握续性存疑，更反应出其在钞票端创收才智上的乏力。

与利息收入的“独步天下”形成昭着对比的，瑕瑜息业务的握续低迷。上半年，唐山银行非息收入在总营收中占比不及20%，且结构极不默契。其中，投资收益虽以6.3亿元、同比12.5%的增长成为非息业务中的“独苗”，但其余技俩进展惨淡。汇兑收益近乎不错忽略，公允价值变动收益更是从客岁同时的3.27亿元骤降至-0.92亿元，成为株连营收增速的“主因”。

更值得关爱的是，行为计算银行轻老本业务发展水平的中枢主意——手续费及佣金净收入，上半年仅竣事0.66亿元，在总营收中占比不及2%。这一数据背后，是唐山银行零卖业务的永恒滞后。2024年，该行个东说念主银行分部孝敬了74.76%的手续费及佣金净收入，是公司银行分部的两倍多，但零卖贷款范围却严重不及。闭幕2024年末，其个东说念主贷款余额仅62.81亿元，占总贷款比例仅3.48%。客户基数小、业务粉饰面窄，导致依托零卖客户的中间业务难以形成范围效应，进一步加重了营收结构的单一性。

在营收增长乏力的情况下，唐山银行选拔通过“少提减值失掉”的形态保管净利润增长。上半年，该行信用减值失掉仅计提1.61亿元，同比大幅减少68.8%，这径直推进归母净利润竣事17.54%的同比增长。名义上看，这种操作的底气源于其“优秀”的钞票质料数据——闭幕2024年末，不良贷款率0.82%，拨备粉饰率639.69%，甚而优于部分上市银行。但深远分析便会发现，这些数据背后暗退藏忧。

一个反常欢喜尤为值得警惕：自2023年起，唐山银行落后贷款余额握续低于不良贷款余额。2023年末，二者永诀为7.69亿元、14.39亿元；2024年末，进一步变为6.17亿元、14.85亿元。在银行业实施中，落后贷款行为基于“还款技能”的直不雅主意，时常范围会大于或接近不良贷款，而唐山银行的反向数据，不禁让东说念主质疑其不良贷款分类是否审慎。市集估计，这可能与延期、借新还旧、重组贷款增加关联，但该行并未表露关联细节，数据透明度不及激勉外界对其钞票质料实在性的担忧。

此外，信贷承接渡过高与关联贷款风险，也为唐山银行的钞票质料埋下“定时炸弹”。闭幕2024年末，该行前十名贷款客户承接度高达73.65%，单一客户贷款承接度9.15%，远超行业平均水平。过度依赖当地大企业客户，虽短期内镌汰了信贷风险，但一朝区域经济波动或中枢客户筹画出现问题，将对银行钞票质料形成远大冲击。

关联贷款的风险则更为凸起。2024年末，唐山银行关联贷款余额117.03亿元欧洲杯体育，占上季度末钞票净额的33.62%，虽允洽监管条目，但其中6.86亿元为不良贷款，关联贷款不良率高达5.86%，是全行平均不良率的7倍多。更令东说念主担忧的是，这部分关联不良贷款占全行不良贷款余额的46.2%，意味着该行近半数不良贷款来自关联方。即便如斯，2025年唐山银行仍未收紧关联交往，先后开展5起包括抽象授信、搭理投资在内的关联业务，握续炫耀其风险管控体系的随意。